האם מכירת הפעילות של כרטיסי האשראי צפויה לפגוע בבנקים?

ועדת שטרום פסקה כי הבנקים חייבים להיפרד מחברות כרטיסי האשראי שבבעלותם בשנתיים הקרובות. האם ההפרדה הזו צפויה לשפר את התחרות בשוק האשראי או שתעשה טוב בעיקר לבנקים?

להלן תמליל הסרטון:

מדוע הבנקים חייבים למכור את הפעילות של כרטיסי האשראי?

שלום לאה, הוועדה להגברת התחרותיות בשירותים הבנקאיים והפיננסיים הנפוצים בישראל, או בקיצור - וועדת שטרום, דנה כבר מ-2015 בדרכים להגדיל את התחרות בשוק האשראי בארץ והקטנת העמלות שמשלמים הציבור והעסקים לגופים הפיננסים. ב-2017 אושרה אחת מההחלטות המרכזיות של הוועדה, שמחייבת את שני הבנקים הגדולים – לאומי ופועלים, למכור עד ינואר 2021 את השליטה בחברות כרטיסי האשראי שהם מחזיקים. דיסקונט הוא הבנק היחיד שקיבל אישור להמשיך להחזיק את חברת כאל, כדי שיוכל להתחרות בהצלחה בדואופול של פועלים ולאומי. בנק לאומי כבר סיכם על מכירת לאומי קארד לחברת ההשקעות ורבורג פינקוס ב – 2.5 מיליארד שקלים, ובנק הפועלים עדיין מחפש קונה עבור חברת ישראכרט.

עד כמה מהותית פעילות כרטיסי האשראי לרווח של הבנקים?

פעילות כרטיסי האשראי היא פעילות צומחת ורווחית מאוד, שמוטלת עליה הרבה פחות רגולציה בהשוואה למערכת הבנקאית, ולכן החששות מפגיעה בבנקים מובנת. בשביל לקבל מושג, במחצית הראשונה של 2018 הניבה הפעילות של ישראכרט 158 מיליון ש"ח לרווח הנקי של בנק הפועלים, ולאומי קארד תרם 104 מיליון ש"ח לרווח הנקי של בנק לאומי. מדובר בכמעט 7% מהרווח הנקי של הבנקים באותה תקופה - הרבה כסף שעשוי לרדת מהרווחים שלהם בעתיד. בנוסף, ייתכן שהיציאה של חברות כרטיסי האשראי לעצמאות תגדיל את מספר השחקנים בשוק האשראי, וזה יחייב את הבנקים להיות תחרותיים יותר, כלומר להציע הלוואות בריביות נמוכות יותר מאלו שהם מציעים ללקוחות כיום.

האם להערכתך הבנקים מתכוונים לשבת בשקט או שהם כבר דואגים לעצמם למקורות הכנסה חלופיים?

הסיטואציה הנוכחית מזכירה מאוד את המצב שהיה ערב מכירת קרנות הנאמנות וקופות הגמל ברפורמת בכר. כמו אז, גם הפעם מכירת חברות כרטיסי האשראי נעשית בעיתוי טוב מבחינת הבנקים, כששוק האשראי המקומי בשיא, כך שזה צפוי להכניס להם הרבה מזומנים לקופה. בנוסף, נראה כי הבנקים כבר פועלים מאחורי הקלעים כדי לדאוג לעצמם להכנסה חלופית ליום שאחרי. למשל, הם מגבשים הסכמי תפעול חדשים מול חברות כרטיסי האשראי כדי להשאיר בידיהם חלק מהעמלות ולהגביל את אפשרויות מתן האשראי של החברות ללקוחות הבנק. הבנקים גם מנסים לשכנע את מועדוני הצרכנים הגדולים במשק להנפיק ללקוחותיהם כרטיסי אשראי בנקאיים. בנוסף, הם השיקו אפליקציות תשלומים דיגיטליות - ביט ופפר, שצפויות לעזור להם לנגוס חלק מפעילות כרטיסי האשראי המסורתית. כלומר, בשורה התחתונה אפשר להעריך שלא תהיה פגיעה מהותית ברווחי הבנקים הגדולים.